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【专题讨论】投资联结保单(ILP) 的运作 - ILP 不能扣税的 ? (第#5贴)
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本帖最后由 GeMan 于 23-12-2009 09:07 AM 编辑
最近发现很多人不了解 投资联结保单(ILP) 的运作,从而误解了其中一项非常重要的利益,那就是 '免付保费利益'(waiver of premium)。
在此,我希望通过这次的分享,一次过化解所有的误会。
首先,必须完全了解整个 投资联结保单(ILP) 的运作。 以下是 ILP 运作图(以 GE 的 ILP 为准):
1)保客每月定时交保费到保险公司。
2)保险公司收到保费后,把保费分成 Allocated 部分 与 Unallocated 部分 :(注意:不同保险公司,有不同分配方法及%)
2。1)Allocated 部分分配是保费的:
第1&第2年=45%;第3&第4年=80%;第5&第6年=90%;第7年及以后=105%
2。2)Unallocated 部分分配是:第1&第2年=55%;第3&第4年=20%;第5&第6年=10%;第7年及以后=0%
3)保险公司将所分配的 Allocated 部分 投资在保客选择的基金里,换取(买) 基金单位(units)。
4)所换取(买) 到的 基金单位 将与以往剩下的基金单位累积起来。
5)在每个月,保险公司将 扣除(卖) 一小部分的累积基金单位,以换取适当的 $$$ 来还 保障费用(insurance charge) 及 保单费用 (policy fee)。
-保障费用(insurance charge):保障越大,费用月高,而且每年慢慢的增加的
-保单费用 (policy fee)一般是 RM5 或 RM6 一个月。
-保险公司将会 每3个月 或 每6个月 寄statement给保客,一一列出所有还保费日期&数额,累积基金单位买卖日期&数额,还 保障费用/保单费用 日期&数额,每分钱都列出来,让保客参考。非常透明。
6)基金管理费用(Fund Management Fee) 是直接从 基金资金 扣除出来的。 所以,保客收到的statement是看不到这个费用的,只有annual fund report 才可以看到这个费用。
7)当有任何claim时,保险公司赔出$$$来,不会动用到 基金单位 来赔claim。
[ 本帖最后由 江湖 于 19-9-2009 09:48 AM 编辑 ] |
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发表于 27-11-2008 09:31 AM
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本帖最后由 GeMan 于 26-10-2010 10:44 PM 编辑
看完以上的运作,可以清楚了解到:
1)累积基金单位有一天剩下很少单位[所谓的 insufficient fund],不够卖单位来还保障费用, ILP 将会自动断保。
2)如果保客要用到一点$$$,可以卖一小部分的 基金单位。
3)如果保客有多余的$$$,可以另外投资进基金,买更多的基金单位。
4)同样每月的 RM200 保费(例子),如果保障大,保障费用也高,所累积的 基金单位 就比较少。同样每月的 RM200 保费(例子),如果保障小,保障费用也低,所累积的 基金单位 就比较多。
5)如果几年后不幸患上 36种严重疾病的其中一种,保险公司赔了 $$$,那么 36种严重疾病保障就没有了:
-以后的保障少了,保障费用也跟着少了,如果继续每月还 RM200 保费,所累积的 基金单位 将比 没claim过来的多
-有些的 ILP 的人寿保障也跟着减少,那么以后的保障更加少了,保障费用也跟着更加少了,如果继续每月还 RM200 保费,所累积的 基金单位 将比 没claim过来的更加多了
6)就因保障费用(insurance charge)是以当时的年龄计算,所以 ILP 可以在多年后,增加保障。这是传统人寿保险不能做到的。也是 ILP 够伸缩性的原因。
7)如果 ILP 保单有加'免付保费利益',不幸患上 36种严重疾病的其中一种 或 终身残废,保险公司将赦免保客还每个月的 RM200(例子) 保费。
问题来了,保客不必还保费,那么 累积基金单位 不就被扣得越来越少?有减没加?不到两三年,累积基金单位就被扣完了,保单自动断保?
答案:
放心,保客不必还保费,保险公司会代还保费,一直代还到'免付保费利益'期满。
那么就是说,基金单位还是会继续累积,而且比没有claim来得更多(因为保障费用少了)。
那么就是说,其它还没claim完的保障(如医药卡),将会继续有效,因为有足够 基金单位。
以下是因终身残废而claim'免付保费利益'的个案,GE出的claim信的其中一段statement:
希望通过这个讲解,能让大家能够深入了解 投资联结保单,化解所有的误会。 |
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发表于 27-11-2008 09:31 AM
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GE 的 ILP statement:
从 annual report 里可以看到 fund management charge:
[ 本帖最后由 GeMan 于 1-12-2008 09:50 PM 编辑 ] |
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楼主 |
发表于 27-11-2008 09:31 AM
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本帖最后由 GeMan 于 30-9-2010 07:40 AM 编辑
ILP 以前的 quotation 可以看到年纪大的时候的 insurance charge:
- 60岁以后的 insurance charge 很惊人
- 70岁以后的 insurance charge 非常惊人
- 80岁以后的 insurance charge 惊死人
- 90岁以后的 insurance charge 。。。。。
ILP 的 quotation 原本显示 99年的预测
后来 Bank Negara Malaysia 在 2005 换去 20年的预测
最后 Bank Negara Malaysia 在 2007 换去 30年的预测
ILP 现在的 quotation 最多看30年的 insurance charge:
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发表于 27-11-2008 09:31 AM
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楼主 |
发表于 27-11-2008 09:32 AM
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什么是。。。
1)WP-DD (GE 的)
Waiver Of Premium - Dread Disease
-附加利益
-不幸患上 36种严重疾病的其中一种后,保险公司将赦免保客还未来每年的保费至70岁。
2)WP-TPD (GE 的)
Waiver Of Premium - Total And Permanent Disability
-附加利益
-不幸65岁前 终身残废,保险公司将赦免保客还未来每年的保费至70岁。
[ 本帖最后由 GeMan 于 21-11-2009 03:01 PM 编辑 ] |
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发表于 27-11-2008 09:32 AM
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发表于 27-11-2008 09:55 AM
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很清楚的解释。。
谢谢分享。。 |
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发表于 27-11-2008 10:11 AM
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发表于 27-11-2008 11:47 AM
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我也是有收到它寄来的statement,可是我看不明白 |
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发表于 27-11-2008 11:52 AM
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回复 1# GeMan 的帖子
Unallocated的是要来做什么的?
Allocated的在7年后是105%,为什么多5%出来? |
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发表于 27-11-2008 12:30 PM
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原帖由 leekk8 于 27-11-2008 11:52 AM 发表
Unallocated的是要来做什么的?
Allocated的在7年后是105%,为什么多5%出来?
unallocated portion 就是 agent commission,agency related expenses,promotion/incentive
trips 等等与保单销售保单过程有关的费用。。。
Allocated的在7年后是105%,因为 GE 的基金单位的买卖价格有5%的差别 (bid-offer spread),所以公司在7年开始的保费 allocation 给回这个5%来补偿这个差别。
如果一间保险公司的基金单位的买卖价格是一样的,那么其公司在7年开始的保费allocation将会是100%。 |
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楼主 |
发表于 27-11-2008 12:31 PM
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原帖由 winnieling 于 27-11-2008 11:47 AM 发表
我也是有收到它寄来的statement,可是我看不明白
你可以问你的agent。。。 |
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发表于 27-11-2008 12:57 PM
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好帖子。。。。。。。。。 |
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发表于 27-11-2008 02:25 PM
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谢谢大大,精华帖 |
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发表于 27-11-2008 02:47 PM
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原帖由 GeMan 于 27-11-2008 12:31 PM 发表
你可以问你的agent。。。
哈...懒得问,总之不会亏就好 |
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楼主 |
发表于 27-11-2008 04:20 PM
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谢谢以上各大大的支持。
其实我开这帖,主要是为了化解ILP的误解,所以,题目没指定一间保险公司。
但由于对其它保险公司的运作不清楚,所以也希望其他保险公司的大大来一起分享各公司的 ILP 运作;好让这里的网友不回误解各自的ILP。(毕竟,不是所有网友都投保 GE ILP 的) |
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发表于 27-11-2008 04:44 PM
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回复 17# GeMan 的帖子
等了很久终于有保险代理开这类帖清楚解释ILP。其实我个人很困扰的是,ILP和普通保险有什么分别?我个人不要利用保险来做投资的,这样我是否应该买传统的保单?还是ILP有其特别的好处? |
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发表于 27-11-2008 04:52 PM
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问个问题.
如果我买基金,然后再买普通的保险.
目的是为了剩下六年的Unallocated,数目不小!
还有ILP是先买基金再赎回,然后在买保障.
为什么不能直接拿钱去买保障?!
这样风险很大,也耗损很多服务费. |
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发表于 27-11-2008 08:59 PM
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原帖由 winnieling 于 27-11-2008 02:47 PM 发表
哈...懒得问,总之不会亏就好
迟些讲解 GE 的 ilp 的 statement。。。
记得要进来爬帖。。。 |
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