【tan81 个人专区】欢迎大家发表零售市场行情的看法

tan81

有不同的看法。用电量不会大幅增长是事实。不过要下降，就和粮食耗量会下降一样不可能。它们和人口及生活品质的关系比较密切。

loong81

现在我注意着maybank
有人买了吗？

蚂蚁小弟

单纯看技术面的话，TENAGA虽然是在超卖区，如果今天的股价继续保持这样的话，今天的MACD才刚刚死亡交割。还可以等，或者慢慢建仓

ThermoFisher

TENAGA是蓝筹股吗？若以他的过去的业绩和回酬来看，他还不配称得上蓝筹股，若以市值来看，它是当之无愧

tan81

我排在RM6.50。
还在等，不需急着下海。
谢谢你的关心。
我的确不喜欢官联股。不过BUrsa和Tenaga有些特别。
因为它们垄断的优势。即使换政府，我也预见不到在3年里，他们的生意有任何改变。
Tenaga的管理没有Bursa那么优秀。
不过，它的股价实在低到吸引人了。
NTA是RM6.00 。

经过310 的大跌，应该看到它裸泳的价钱了。
我认为有足够的MOS来投资一家具有垄断权的公司。
是价值吸引了我。

蚂蚁小弟

既然用电量会放缓，也就是业绩会放缓吧？
那么也代表了这家公司的成长空间有限吧？
那么它的派息政策如何？可以在业绩增长不大过后持续派高息吗？
以现在的价格买入的话，DY会是多少呢？
会不会拿到的息都不够填股价的损失呢？

tan81

谢谢蚂蚁兄。
你不知道蓝筹=烂臭吗？
只是我个人意见而已。
我认为价钱吸引。
就好像Topglove 卖RM3.50。低于10的PE，我也是会投资的。

蚂蚁小弟

MOS是以0.40-0.60买1.00的东西吧？
如果你说TENAGA大概是值得6.00的东西，那么至少要4.00以下才足够MOS吧？

蚂蚁小弟

不要叫我蚂蚁兄啦，我的网名是蚂蚁小弟咧....
我做你小弟还可以，做蚂蚁兄还不够班

Mr.Business

小弟有新分享。。。

http://chinese3.cari.com.my/myfo ... page=11#pid41893577

ThermoFisher

我不买TENAGA的三大理由：

１）它是一件没有效率的官联公司；
２）受制与政府，没有自由定价的权利，还跟独立发电厂纠缠不清；
３）成本高涨，产能过剩，偷电事件严重，负债过高；

蚂蚁小弟

还有做了其他发电厂的水鱼咧？

悶蛋

我对tnb的看法是虽然目前会严重受创,
但是如果持有三五年,
配合发展区的成立导致用电量的增加,
则净利要回到07年的水平并非不可能,
0.9的eps,14倍pe就是12.6零吉,
若买价是6.8,则12.6-6.8=5.8,
5.8/6.8则是85%的回酬,
三年内回到这水平是一年28%的回酬,
五年才回到的话就是17%,
但是如果间中出现牛市,
搞不好回酬会更可观

chon

死火，酱多负面消息，我那一千股的 TENAGA 不是冻过水，，，！

tan81

鱼大的理由很好。我会加以参考。
不过，目前的业绩都是在这些因素下，展现出来的。

蚂蚁，你忘记了垄断权是有Intangible Assets 的价值。如果要买断TNB的垄断权，
你是买家，打算出多少钱？

蚂蚁小弟

erm，它和YTL签的约怎么看都对它不利的，是吃死猫的喔，好像很久的事了。那天读一个blog讲YTL又想捉政府水鱼建子弹火车的时候有提到，忘了详情

蚂蚁小弟

问题是TNB也是跟其他发电厂买电，而且售卖价格不可以由它定喔？
在cost持续增加的情况之下却不能适时转移给消费者...
这样的垄断权值多少钱？

悶蛋

原帖由 chon 于 30-4-2008 12:21 PM 发表
死火，酱多负面消息，我那一千股的 TENAGA 不是冻过水，，，！

要学我,乐观一点

悶蛋

原帖由 蚂蚁小弟 于 30-4-2008 12:25 PM 发表
问题是TNB也是跟其他发电厂买电，而且售卖价格不可以由它定喔？
在cost持续增加的情况之下却不能适时转移给消费者...
这样的垄断权值多少钱？

问题出在不能适时,
所以买TNB要有打长期杖的准备,
等待转移出现,成本压力缩减,
就是价值显现的时候了,
我只是散户,只是投资,
所以只要长期看好,对我来说就够了

[ 本帖最后由 悶蛋 于 30-4-2008 12:33 PM 编辑 ]

ThermoFisher

闷蛋兄，只要你能够忍受它的股价在今年里持续下跌或横摆都不卖出，你就成功了